外汇基本面分析要点解析
外汇基本面分析方法着重探讨影响价格波动预测和趋势演变的经济因素与发展动态，其核心步骤在于市场参与者对相关资料数据进行理性的分析评估，并持续依据这些信息做出判断。基本面分析方法研究供求变化，而这种变化本身又受到经济、金融、政府政策、社会心理等多方面因素的综合作用。 影响外汇汇率的主要因素所有外汇交易都涉及一种货币与另一种货币的兑换，实际的汇率主要由相应货币的供给与需求所决定。需要留意的是，对某种货币的需求意味着另一种货币的供给，同样，当你提供某种货币时，也代表着对另一种货币的需求。以下因素会作用于货币的供给与需求，进而对汇率产生影响。
货币政策
当央行认为对外汇市场的干预是有效的，且干预结果与政府的货币政策相一致时，央行在外汇市场的参与将影响汇率。央行的参与通常是通过买入或卖出本币，澳汇以将本币稳定在一个被认为是真实且理想的水平。市场其他参与者对政府货币政策、汇率影响的判断，以及对未来政策的预期同样会作用于汇率。
政治形势
如果全球形势趋于紧张，则可能导致外汇市场的不稳定，某些货币的非正常流入或流出便会发生，最终可能引发汇率的大幅波动。政治形势的稳定与否与货币的稳定状况密切相关，通常而言，一个国家的政治形势越稳定，其货币也越稳定。政治因素对汇率的影响可以通过一些实例来说明。实例一，1987年底，由于美元持续贬值，为维持美元汇率的基本稳定，1987年12月23日西方七国财长和中央银行总裁发表联合声明，并于1988年1月4日开始在外汇市场实施大规模的联合干预行动，大量抛售日元和德国马克，购进美元，从而使美元汇率回升，维持了美元汇率的基本稳定。实例二，如果关注欧元，会注意到在某个时期，欧元兑美元的汇率连续三个月累计下跌了10%，原因之一便是相关局势对欧元形成了下浮压力。
国际收澳汇支状况
一国的国际收支状况将导致其本币汇率的波动。国际收支是一国居民的一切对外经济、金融关系的总结。一国的国际收支状况反映着该国在国际上的经济地位，也影响着该国的宏观与微观经济运行。国际收支状况的影响归根结底是外汇的供求关系对汇率的影响。
由某项经济交易（如出口）或资本交易（如外国人对本国的投资）引起了外汇的收入。由于外汇通常不能自由在本国市场上流通，所以需要把外币兑换成本国货币才能投入国内流通，这就形成了外汇市场上的外汇供给。而由某项经济交易（如进口）或资本交易（到国外投资）则引起了外汇支出。因需要以本国货币兑换成外币方能满足各自的经济需求，在外汇市场上便产生了对外汇的需求。把这些交易综合起来，全部记入国际收支统计表中，便构成了一国的外汇收支状况。如果外汇收入大于支出，则外汇的供应量增大；如果外汇支出大于收入，则对外汇的需求量增大。外汇供应量增大，在需求不变的情况下，直接促使外汇的价格下降，本币的价值就相应上升；当外汇需求量增大时，在供给不变的情况下，直接促使外汇的价格上涨，本币的价值就相应下跌。
利率
当一国的主导利率相对于另一国的利率上升或下降时，为追求更高的资金回报，低利率的货币将被卖出，而高利率的货币将被买入。由于相对高利率货币的需求增加，故该货币对其他货币将升值。来看一个例子以解释利率如何影响汇率：假设有两国a和b，两国都不实行外汇管制，资金可在两国间自由流动。作为a国货币政策的一部分，该国利率被上调了1%，同时b国的利率水平不变。市场上存在着数额庞大的短期游资，这部分游资总在国与国之间流动以寻找最优惠的利率。当其他条件不变而a国的主导利率上调，巨额的短期游资就会流入a国以追求更高的利率。当游资从b国流出时，巨额的b国货币将被卖出以兑换a国货币。这样对a国货币的需求上升，其结果是a国货币相对b国货币走强。
以上例子是对于两国间的情况，实际上，在市场国际化的今天，它同样实用于全球范围。多年来，资金的自由流动和外汇管制的消除是大势所趋，这种趋势为国际短期游资（有时称为“热钱”）的自由流动提供了极大的便利。需要指出的是，只有当投资者认为汇率的变动不会抵消高利率带来的回报后，才会将资金调往高利率的区域或国家。
市场判断
外汇市场并不总是遵循某一合乎逻辑的变动模式。难以明了的因素，诸如个人感觉、判断，以及对于各种全球政治、经济事件的分析、理解均对汇率产生影响。市场上的操作人员必须正确理解所公布的各种报道或数据，如外汇收支数据、通胀指标、经济增长率等。但实际上，在上述报道或数据向市场公开以前，市场上已经会存在一种对报道或数据所反映的实质的预期或判断。这种预期或判断将先于报道或数据公开前反映在价格中。一旦出现真实的报道或数据与人们的预期或判断大相径庭，就会导致汇率的大幅波动。仅能正确理解各种经济指标和数据对于一个外汇交易员是不够的，他必须明了市场究竟会对未公布的指标和数据做出何种预期和判断。
投机行为
市场主要操作者的投机行为同样是影响汇率的一个重要因素。在外汇市场上直接与国际贸易相关联的交易所占比例相对不高，大多数交易从实质上讲是投机行为，这种投机行为将导致不同货币的流动，从而对汇率产生影响。当人们通过外汇分析得出某种货币汇率将上涨时，会竞相抢购，遂把该币上涨变为现实。反之，当人们预期某货币将下跌时，就会竞相抛售，从而使汇率下滑。例如，二战后一段时间，由于美国的政治稳定，经济运行良好，通货膨胀率低，而经济增长在60年代初达年均5%，当时世界各国都愿以美元作为支付手段，储存财富，使美元汇率持续上涨。但到60年代末70年代初，由于多种因素的综合影响，包括严重通货膨胀、税收负担加重、贸易赤字以及经济增长率下降等，使美元的价值大幅下跌。